1万円少額株式投資生活のブログ

1万円というかなり少額資産から株式投資をスタートし、運用を報告していくブログです。 半分は雑記ブログでもあります。

カテゴリ:●9306 東陽倉庫 > 東陽倉庫 ファンダ分析


お久しぶりです。

どうも、僕です。


今回のファンダ分析も掲載終了までに長い時間がかかってしまいました。


●9306 東陽倉庫 は、この1ヶ月ちょっとで、上昇して下降しましたので、買値まで戻ってきてしまいました。


まぁ、良いでしょう。




今回は、●9306 東陽倉庫 についてのファンダメンタルズ分析のまとめを書いていこうと思います。


<まとめ>



◆◆まずは金融リテラシー高めて資金が必要◆◆





ファンダ分析ーまとめー



①売上高、営業利益、経常利益、純利益はここ5年間は業績向上しているみたいです。


とりあえず今期は、助成金などで前年比+5%のようです。

今後のコロナの影響でどうなるか分かりませんが、「インフレ対策」としては良いかと考えています。





②自己資本率は約48.1%健全域、流動比率は約162%と理想的ではありませんが財務体質は良さそうです。




キャッシュフローですが、営業CFはここ4年プラス。フリーCFはだいたいがプラスです。






③ROAは約2.5%低め(´Д⊂)、ROEも約5.3%低めですね( p_q)。

ただ、少しずつではありますが向上中ではありますので、頑張って頂きたいと思います。






④成長率:1株利益は向上中で、ここ4年は年13%の成長していると考えています。






⑤適正株価:PERは12.5倍。PERが15倍になると仮定すると396円。仮に20倍になるとすると、528円になります‼


2倍高狙えるんじゃね?


とりあえず、このまま年10~15%利益を上げてくれれば、PERは変わらないと思うので、株価がどんどん上がっていって欲しいですね‼(株価上昇率=利益成長率×PER上昇率)


それか、あまりにPERが低い状況だと、「株主のために…」とかで、自社株買いなんてこともあるのかな?





⑥PEGレシオ:PEGレシオ(倍)=12.5÷8=1.5625ということになり、1倍を超えています。


このため、PEGレシオの観点からは「割高」になります(´Д⊂)。





⑦掲示板での評価:掲示板のコメントは2~3日に1コメントで、市場からはほぼスルーされています。


ということは、誰も気づいていないのか、相手にされていない可能性が高いです。


私のような少額投資では、誰も見向きもしない銘柄を持っていないと資産が増えませんので、これで良いです。


何かのきっかけで騰がることもある(騰がらないこともある)と思いますので、楽しみです。




そういうことで、「買い」としました。




おそらく3~5年ぐらい保有する予定です('▽'*)ニパッ♪。




◆◆雑草にはこれが長持ちでした◆◆




◆◆ラーメンはやっぱり食べたい◆◆









※当ブログに掲載されているコメントは、あくまで個人的見解に基づくものであり、特定銘柄への投資を推奨するものではありません。また当ブログに書かれていることは100%正確であるとは限りません。くれぐれも投資は自己責任でお願いいたします。



↓↓応援クリックお願いします‼
にほんブログ村 株ブログ 株初心者本人へ
にほんブログ村


長期投資ランキング




今回は正確には、ファンダメンタルズではないです。


が、私は銘柄を選定している際に「掲示板での評価」を参考にしています。


なぜかというと…






エナフンさんが言ってたから(゚∀゚)アヒャヒャ。





まぁ、それは冗談として…




掲示板などで好意的な意見がたくさんある場合や、良くも悪くも多くの書き込みがある場合は、注目性も高いため、出来高も多く、株価が上がり切っている場合もあると思います。




私が狙っている投資方法は、業績が良くて株価が低い「成長・割安株」です。





実際にテンバガーを達成している企業にも、業績に関わらず株価があまり動かない期間があります。
こういう場合に掲示板に悪い噂や意見が多くなってくるのだろうと思います。




そしてこのヨコヨコに耐え切れず株を手放した後、何かのきっかけで急騰する。




私はこんな株を狙っています。



では実際に、●9306 東陽倉庫 の掲示板での評価はどうでしょうか?


◆◆まずは金融リテラシー高めて資金が必要◆◆






掲示板での評価


私が購入した日は2021年2月18日です。


……


……


……






(゚Д゚≡゚д゚)エッ!?


ほとんど掲示板での意見無ぇじゃんΣ(゚д゚;)。


1ヶ月に2~3個程度…。






誰も気にしていない。

皆からスルーされている…。





良いぞ。

大変良い銘柄じゃ~。


今後何かがきっかけで暴騰する可能性を秘めている!!


あと何十年先か知らんけど(もしくはずっと暴騰ないかも)

( ゚∀゚)アハハ八八ノヽノヽノヽノ \ / \/ \





◆◆最近はレンタルも良いですね◆◆

DMM.com いろいろレンタル



◆◆ラーメンはやっぱり食べたい◆◆








※当ブログに掲載されているコメントは、あくまで個人的見解に基づくものであり、特定銘柄への投資を推奨するものではありません。また当ブログに書かれていることは100%正確であるとは限りません。くれぐれも投資は自己責任でお願いいたします。



↓↓応援クリックお願いします‼
にほんブログ村 株ブログ 株初心者本人へ
にほんブログ村


長期投資ランキング



今回は、PEGレシオについて書いていきます。



◆◆まずは金融リテラシー高めて資金が必要◆◆






PEGレシオ



PEGレシオ(倍)=予想PER(株価収益率)÷今後3年~5年間の予想EPS(1株益)成長率。




PEGレシオが1倍割れなら、その株は割安株とされるようです。



そこで、●9306 東陽倉庫 を見ていきましょう。
(※今後の成長率は私には分からないので、近年の1株益をもとに成長率としています。)


東陽成長率



前々回もお話しましたが、とりあえずは、上手くいっているようですね。


1株当たりの純利益は、ここ数年は向上中で、年約13%の増加率です。




ただ、PEGレシオを計算する場合、今後3~5年間も成長していくのかを考えないといけないので、予測してみることにします。




3~5年後の業績予想


まずは売上高などの推移から。

東陽売上高


こちらの会社は輸入・輸出などの「国際物流」と、「国内物流」が収益の柱です。あとは売上高の約1割程度は「不動産事業」も行っています。


2021年期はコロナ禍の影響を受け(決算短信では確認できなかったが)、おそらく「国際物流」が減少し、売上高は減少しています。


しかし助成金があるみたいで、2021年3月期の純利益は、前年比+5.7%を予想しているようです。



今後については新型コロナウイルスの影響で、あまり先が見通せません( -д-)ノ。



長期金利上昇や物価上昇などがあると相対的に円安傾向になりますので、輸出(国際物流)は促進されるはずです。


またコロナ禍の巣ごもりや、需要のあり方も「eコマース」へと変化していますので、今後「国内物流」は増加しやすいのではないかと考えています。


またインフレになると不動産事業も活発になる傾向がありますので、今後、この不動産事業がどうなるかが楽しみです。



しかし、コロナ禍でもありますので、今後3年~5年成長率は、近年の成長率より鈍化して、約8%とします。



んで、私が確認した時のPERは約12.5倍でした。




PEGレシオ(倍)=予想PER(株価収益率)÷今後3年~5年間の予想EPS(1株益)成長率ですので、

PEGレシオ(倍)=12.5÷8=1.5625ということになり、1倍を超えています。




このため、PEGレシオの観点からは「割高」になっちゃいますね( p_q)エ-ン。





◆◆ラーメンはやっぱり食べたい◆◆




◆◆庭の雑草にはこれが長持ちでした◆◆






※当ブログに掲載されているコメントは、あくまで個人的見解に基づくものであり、特定銘柄への投資を推奨するものではありません。また当ブログに書かれていることは100%正確であるとは限りません。くれぐれも投資は自己責任でお願いいたします。



↓↓応援クリックお願いします‼
にほんブログ村 株ブログ 株初心者本人へ
にほんブログ村


長期投資ランキング



日経平均はヨコヨコやけど、保有株はサゲサゲですな(TДT)。

まぁ、ガチホなんでどうでも良いとして…。


今回は、適正株価についてを書いていこうと思います。


◆◆まずは金融リテラシー高めて資金が必要◆◆






適正株価



適性株価を考察するにあたり、まずはEPS(1株当たり純利益)についてを説明します。


EPS(1株当たり純利益)とは、会社の最終利益である純利益を、発行済み株式数で割ったものです。




純利益が1000万円で、発行済み株式数が10万株の場合のEPSは、1000万円÷10万株=100円になります。



この会社の利益は1株当たりだと100円ということになります。




そして、現在のこの会社の株価が3000円だとすると、EPSが100円だから、その30倍の値段がついているとなります。




この「30倍」がPERで、PERとは「今の株価が“1株当たりの純利益”の何倍なのか」を表すものです。


一般的にPERは15倍を基準にされているようで、15倍より高いと「割高」、15倍より低いと「割安」とされているようです。



それでは、●9306 東陽倉庫 を見ていきましょう。

(私が自分で計算したものですので、合っているか分かりませんが…)



東陽倉庫の適正株価


私が購入した日の株価は332円でした。


2020年期の純利益から計算すると、PERは12.5倍でした(*^・ェ・)ノ。


これは「割安株」として良さそうだと思います。今期はコロナ禍を受けて、やや低下していますが、ここ4年間は増益ですので「割安・再成長株」じゃないでしょうか?




2020年期時点では「割安」なので、株価是正が入る可能性もあります。

また、成長して利益が向上していけば、PERがさらに下がりますので、PER是正のためどんどん株が買われる可能性もあります。





詳細はこちら



今までファンダ分析をした会社の中では、まぁまぁ良い感じの会社ですね(☆゚∀゚)。


アフターコロナでの全世界への物流増加や、金利上昇を受けてのインフレ対策として株価もやや上がっているようです。




仮に、PERが約15倍になった場合の株価は396円


仮に、PERが約20倍になった場合の株価は528円



株価是正と流れに乗れば「ダブルバガー」が狙えそうですな(; ̄Д ̄)。
簡単に考えすぎ




次回は、PEGレシオについて書いていこうと思います。





◆◆株知識を学ぼう◆◆





◆◆自動車保険で生活固定費を下げよう◆◆

インズウェブ自動車保険





※当ブログに掲載されているコメントは、あくまで個人的見解に基づくものであり、特定銘柄への投資を推奨するものではありません。また当ブログに書かれていることは100%正確であるとは限りません。くれぐれも投資は自己責任でお願いいたします。



↓↓応援クリックお願いします‼
にほんブログ村 株ブログ 株初心者本人へ
にほんブログ村


長期投資ランキング



今回のファンダメンタルズ分析は、成長株を判断するのに必要な成長率を確認していきます。




企業成長率をどのような指標で考えるかは、勉強不足で分かりませんが、今のところは「1株当たり総資産」「1株当たり当期純利益」の推移を成長率として見ていこうと思います。



それでは、●9306 東陽倉庫 を見ていきましょう。



◆◆まずは金融リテラシー高めて資金が必要◆◆







成長率


東陽倉庫の「1株資産と1株益」の推移は以下の通りです。


東陽成長率



私は割安・成長株を探していますので「1株あたりの総資産」よりも「1株あたりの純利益」に着目しています。


資産だけ増えても将来性が無く、株を買おうとは思いませんからね。



「1株あたりの純利益」は、ここ4年間平均で約13%と向上中ですね。



このまま成長を続けていってほしいですねw(゚o゚)w オオー!




次回は、適正株価について書いていきます。





◆◆株知識を学ぼう◆◆





◆◆自動車保険で生活固定費を下げよう◆◆

インズウェブ自動車保険







※当ブログに掲載されているコメントは、あくまで個人的見解に基づくものであり、特定銘柄への投資を推奨するものではありません。また当ブログに書かれていることは100%正確であるとは限りません。くれぐれも投資は自己責任でお願いいたします。



↓↓応援クリックお願いします‼
にほんブログ村 株ブログ 株初心者本人へ
にほんブログ村


長期投資ランキング


このページのトップヘ